隆基组件被扣留 多大影响？

据外电指，内地光伏组件龙头隆基股份或成为最新一家中企，其产品(组件)被美国海关和边境保护局扣留。过往一个月，晶科能源、阿特斯阳光电力、天合光能相继传出美方因担心产品含有由内地新疆强迫劳动生产材料，将这些公司进口美国光伏组件产品扣留。笔者认为对隆基业绩影响较小，从去年营收地区分布，海外占比约四成，美洲地区(美国、加拿大、墨西哥等)占约16%。最新三季度业绩中，管理层亦提到海外营收提高至60%，相信美国地区占不足两成。另外，市场对于一众组件厂商上季业绩没有太高期望，公布后各组件厂商毛利环比亦有上升成为利好催化剂，股价亦随即有所反映。 光伏板块短期需留意三个重点：一)COP26气候峰会内地对碳中和更多承诺实践措施；二)四季度装机量(首三季共只有25.6吉瓦，占全年目标55吉瓦不足50%)判断能否靠今季抢装潮完成全年目标；三)组件价格走势(现为每瓦2元)，对于下游电企内部收益率未必理想，有机会影响组件厂商开工率。笔者会密切留意整体行业运作情况。   作者为鹏格斯资产管理首席投资总监、证监会持牌人士、C基金—中国股票基金经理。C基金现时持有隆基股份股票的长/短仓。以上纯为个人意见，不构成投资建议。