近期元宇宙概念席捲美股，AMD,Navida, Meta等科技股龍頭漲勢強勁。然而，一支名為Unity的軟體發展引擎公司也在也在默默崛起，僅一周內上漲近20%，獲得市場關注。 11月10日，Unity三季報出爐，業績小幅超出市場預期：營收2.8億美元高於市場預期的8%，其中“營運收入”（Operate solution）收入表現亮眼，超過高盛預測13%。Unity的收入主要來自兩部分：第一部分是“創作收入”（Create solution），該部分主要來開發過程中使用Unity收取的費用；第二部分是“營運收入”（Operate solution），該部分主要來自開發完成後服務費用。之所以本季度營運收入能大幅增加主要因為Unity本季度在引擎內加入了UGS（Unity Gaming Service），UM（Unity Meditation）和MetaCast三個關注“變現”（Monetization）的補充包，直擊市場痛點。 作為遊戲開發商而言，目前的痛點在於抓住熱點快速開發遊戲，在熱點過氣之前完成變現快速變現，將回籠資金用於下一款遊戲的開發。Unity抓住這一市場痛點，UGS能大大簡化多人遊戲部分的製作流程，讓開發者只用把重點放在單人部分的開發上，提升製作效率；UM能為開發者提供自動化定價策略和自動化上架，讓開發者只需關注遊戲製作部分。 這些“貼心”的改動尤其符合Unity客戶“小成本，小團隊”製作的特點，讓更多的客戶可以投入到遊戲開發的行業中來。也讓使用過的用戶“欲罷不能”，增強了客戶粘性。 以上個股分析純為個人意見，不構成投資建議。 C基金持有文中Unity (U), AMD (AMD), Nvidia (NVDA), Meta (FB)等上市公司的長/短倉。
元宇宙“引擎”Unity受市場追捧 三季度商業模式成功轉型
近期元宇宙概念席捲美股，AMD,Navida, Meta等科技股龍頭漲勢強勁。然而，一支名為Unity的軟體發展引擎公司也在也在默默崛起，僅一周內上漲近20%，獲得市場關注。 11月10日，Unity三季報出爐，業績小幅超出市場預期：營收2.8億美元高於市場預期的8%，其中“營運收入”（Operate solution）收入表現亮眼，超過高盛預測13%。Unity的收入主要來自兩部分：第一部分是“創作收入”（Create solution），該部分主要來開發過程中使用Unity收取的費用；第二部分是“營運收入”（Operate solution），該部分主要來自開發完成後服務費用。之所以本季度營運收入能大幅增加主要因為Unity本季度在引擎內加入了UGS（Unity Gaming Service），UM（Unity Meditation）和MetaCast三個關注“變現”（Monetization）的補充包，直擊市場痛點。 作為遊戲開發商而言，目前的痛點在於抓住熱點快速開發遊戲，在熱點過氣之前完成變現快速變現，將回籠資金用於下一款遊戲的開發。Unity抓住這一市場痛點，UGS能大大簡化多人遊戲部分的製作流程，讓開發者只用把重點放在單人部分的開發上，提升製作效率；UM能為開發者提供自動化定價策略和自動化上架，讓開發者只需關注遊戲製作部分。 這些“貼心”的改動尤其符合Unity客戶“小成本，小團隊”製作的特點，讓更多的客戶可以投入到遊戲開發的行業中來。也讓使用過的用戶“欲罷不能”，增強了客戶粘性。 以上個股分析純為個人意見，不構成投資建議。 C基金持有文中Unity (U), AMD (AMD), Nvidia (NVDA), Meta (FB)等上市公司的長/短倉。